我国财险业实施ESG战略的对策建议
李世朗、卢栎妃/董事会办公室
2020年，以习近平同志为核心的党中央提出“2030年前实现碳达峰、2060年前实现碳中和”这一重大战略目标。2022年，党的二十大报告进一步指出“实现碳达峰碳中和是一场广泛而深刻的经济社会系统性变革”。
绿色金融并非新鲜事物，我国保险业的绿色金融发展已历经数年，在积累了一定基础，且在新发展格局及“双碳”目标的大背景下，全面提升保险业的绿色发展要求，已经到了合适的时间窗口。《银行业保险业绿色金融指引》的发布，进一步强化了绿色金融政策的指导性，拓宽了绿色金融政策的覆盖面，提升了绿色金融政策的有效性，可以视为是中国保险业践行绿色金融的纲领性文件。同时，监管对保险业的环境、社会、治理（ESG）表现和绩效的提升也提出了更高要求，绿色金融工作从以前的加分项变为当下的必选项。
ESG是企业推进绿色金融、实现可持续发展的核心框架，将ESG理念融入发展战略是国内外领先企业
的共识。然而对于大多数中小财产险公司而言，如何准确理解ESG理念、制定ESG战略、推动ESG实践成为一个亟需解决的现实问题。本文通过分析财险业实施ESG战略存在的机遇与挑战，认为财险业实施ESG战略是顺应历史潮流、响应国家大政方针、服务国家发展的必然选择，也是不可推卸的历史责任。ESG战略是财产险公司现有经营模式的重要补充，而非替代，它将为财险业的发展注入新的动能。
一、财险业实施ESG战略的机遇与挑战
（一）实施ESG战略的推动因素
1.服务国家发展
党的二十大擘画了全面建设社会主义现代化国家、以中国式现代化全面推进中华民族伟大复兴的宏伟蓝图。中国式现代化是全体人民共同富裕的现代化，是物质文明和精神文明相协调的现代化，是人与自然和谐共生的现代化，ESG理念与此高度契合。与此同时，随着我国经济由高速增长阶段转向高质量发展阶段，生态文明建设不断深化，企业自身发展与社会进步、环境改善的关系越来越密切。财险业作为经济的助推器、社会的稳定器，在推动社会可持续发展的过程中发挥不可替代的重要作用。财险业实施ESG战略是顺应历史潮流、响应国家大政方针、服务国家发展的必然选择，也是不可推卸的历史责任。
2.监管合规要求
不同于国际主要国家绿色金融发展，我国绿色金融体系的建设主要是由自上而下的政策推动。目前已经基本形成了政府主导、自律为辅的监管体制，在央行的统领和协调下，国家金融监督管理总局、证监会以及相关行政主管部门各司其职；金融机构、行业协会等也陆续加入绿色金融的监管之中，如央行成立了绿色金融专业委员会，绿色信贷、绿色证券等领域也成立了专业委员会，对绿色金融行业进行自律监督。狭义的看，满足监管要求也是财产险企业当前实施ESG战略的重要驱动力。
3.利益相关方诉求
随着监管部门、股东、客户、投资者、员工等主要利益相关方对ESG认知和要求的提升，险企应该及时关注和识别各利益相关方的关键诉求，积极回应和整改，进而提升完善公司的经营管理。关注并实施ESG战略对经营产生的正面效益包括：树立负责任的企业品牌和形象，提高企业声誉；完善薪酬待遇和培养体系，吸引并留住人才；选择负责任的供应商，共同维护客户权益，提升客户满意度；持续对社区做出贡献，实现企业与社会发展共赢等等。
4.自身发展需要
ESG战略将重塑财险业的经营模式，但是ESG战略是一种重要补充而非替代或者冲突，它可以为财险业的发展注入新动能。首先，ESG领域存在多种可保风险，财产险公司应积极开发新的险种，扩宽承保范围，增加市场有效供给，培育新增长点；其次，保险资金大量、长期、稳定等特点与ESG投资风格相匹配，在低利率、资产荒以及严监管的环境下，ESG投资有助于财险业获得超额收益；再次，ESG将加速财险业的数字化转型，而数字化转型也是财险业高质量发展的内在要求；最后，ESG助力财险业成为环境和社会友好型行业，有利于提升行业的社会形象。
（二）ESG战略的落地方案
1.三大路线
《银行业保险业绿色金融指引》确立了保险机构从金融支持、风险防范、自身管理三方面落实ESG战略的重要路线。
（1）金融支持
从承保端来说，保险机构应该积极开发绿色保险产品，包括环境污染责任保险和其他创新型绿色保险。随着实体经济向低碳绿色转型，将出现新的经济业态、新客户群体，催生新的绿色保险产品需求。
从投资端来说，保险资金应该广泛投资于绿色领域，保险机构对于实体经济低碳绿色转型的支持，应该在这两方面齐头并进：一是重点通过绿色金融支持绿色产业的发展；二是重点通过转型金融支持高碳产业向低碳转型。
（2）风险防范
风险防范是指防范环境、社会和治理风险。强调环境、社会和治理风险的识别与管理是《银行业保险业绿色金融指引》的显著特色。《银行业保险业绿色金融指引》共提及环境、社会和治理35次。
保险机构的业务一般不会产生重大的环境和社会影响，但其客户或被投资方的业务和管理方式可能会给保险机构带来风险，所有保险机构都会通过其客户或被投资方而面临一定程度的环境和社会风险。如果不加以管理，环境、社会和治理风险可能会以信用风险、市场风险、操作风险等形式出现。保险机构不仅要关注自身的环境、社会和治理风险，而且要识别、监测和防控主要利益相关方的环境、社会和治理风险，实行分类管理和动态评估，全面提升原有侧重经济表现的风控管理体系。
（3）自身管理
保险机构在为绿色发展提供保险保障和资金支持同时，应积极加快数字化转型，提高信息化、集约化管理和服务水平，渐进有序减少碳足迹，推进绿色运营和绿色办公，最终实现运营的碳中和。加快数字化转型包括运营流程线上化以及加速业务智能化。推行绿色化办公包括办公运营无纸化、建筑设施低碳化、践行节能降耗、投身环保公益等。
2.五大方面
更细化来看，财产险公司应该以满足监管要求为起点循序渐进地开展绿色金融工作，实事求是地从治理结构、制定战略、风险管理、日常经营、科技建设五大方面推动ESG战略的落地。
（1）治理结构
治理结构的关键在于董事会层面建立ESG工作的顶层架构，是否形成了科学判断、有效治理、及时监督ESG工作的机制。
公司应完善治理结构，明确董事会、管理层和执行层的职责，建立健全相应的管理架构，保障ESG相关事项融入不同层级履职过程。董事会承担主体责任，负责确定绿色金融发展战略；董事会相关专门委员会负责绿色金融工作，监督、评估公司绿色金融发展战略执行情况；高级管理层全面组织绿色金融工作，制定绿色金融目标，开展内部监督检查和考核评价；执行层开展和推进具体工作，公司总部和省级、地市级分支机构应当指定一名高级管理人员牵头负责绿色金融工作。
（2）制定战略
公司应在充分征求董事会意见的基础上，通过全面的调查研究、广泛的内部论证和科学的分析预测，制定明确的ESG发展战略和发展目标。对于绿色金融业务，明确各业务条线的业务规划和发展目标，制定切实可行的发展策略。同时，基于ESG战略规划的要求，建立健全配套的保障体系，包括但不限于人才储备、数据支持等，使得ESG体系与现有管理体系有机整合。
（3）风险管理
公司应根据保险业务特点，形成配套的ESG风险管理体系。制度建设上，将绿色金融作为全面风险管理体系中的重要领域进行专项管理，指定牵头部门专项负责。明确牵头部门的职责应包括：建立并持续完善管理办法及工作流程；组织协调跨部门管理工作事项；组织宣导与培训等。
在实际执行中，重点关注以下几点：一是兼顾负债端和资产端业务，制定针对重要客户的环境、社会和治理风险评估标准，对客户风险进行分类管理和动态评估；二是系统梳理现有的包括保险风险、市场风险、信用风险、操作风险、战略风险、流动性风险、洗钱风险、声誉风险在内的全面风险管理体系，将ESG风险有机地整合和融入；三是推动科技与风控深度结合，运用大数据、区块链、人工智能等科技手段，优化环境、社会和治理风险管理。
（4）日常经营
优化内控体系，将ESG有效融入日常经营中。信息披露方面，披露模式借鉴优秀同业、参考上市公司信息披露标准执行，持续提升信息披露水平；激励约束方面，研究制定合理有效的考核方案，对各部门绿色金融工作考核评分，相应考核评分纳入各部门主要负责人及部门班子年度考核评分中，并根据被考核人最终考核等级落实各项激励约束举措；人才培养方面，将绿色金融相关内容纳入人才培养项目中，加强核心梯队人才及专业技术人才绿色金融教育，适时引进绿色金融专业人才。
（5）科技建设
积极运用大数据、区块链、人工智能等科技手段，提升绿色金融管理水平。与企业实施ESG战略相似，数字化转型也已经不是企业的选择题，而是关乎生存和发展的必修课。ESG战略可以与数字化发展战略全面融合，助力公司可持续发展。公司可以从技术和应用两方面入手，制定数字化转型战略：技术方面，深度应用云计算、大数据、AI等技术，形成厚实的技术基础能力，包括更新系统架构、升级运维体系、提升数据能力；应用方面，聚焦线上化、自动化、智能化、数据化建设，实现业务流程与模式的重塑，包括客户服务线上化、运营流程自动化、产品风控智能化、经营决策数据化。
（三）面临的挑战
1.制度层面
一是尚未形成系统性的绿色保险服务与风险管理制度框架；二是政策实际操作性有待进一步提升。
2.行业现状
（1）保险行业的绿色发展意识仍待提高，对绿色保险的认知大多局限在环境污染责任险，一定程度上限制了其他类型的绿色保险发展。
（2）绿色保险市场化机制尚不完善，参与绿色保险的市场主体有限，依赖政策补贴或强制性投保，难以形成商业动力。
（3）行业缺少充分的基础数据及相应的分析技术，如环境污染风险的管理对专业技术能力要求较高，目前大部分险企不具备此类专业风控人才，存在保前、保中难以准确识别风险，保后难以定责、定损的困境，目前主要依赖第三方专业机构提供相应服务，但数量较少且专业能力参差不齐。
3.ESG工作专业指导不足
财险业ESG工作尚处于起步阶段，尽管监管部门已经发布相关指引，明确绿色保险的定义，但仍然需要更多来自监管的指导。存在的问题包括但不限于对ESG理念认知不足、缺乏细化的ESG要求和指引、未掌握编制ESG报告工具、缺乏本土化ESG信息披露指标、缺乏ESG专业人才、资源投入不足等。
二、总结与建议
（一）总结
ESG理念可以视为可持续发展相关理念的集大成者，是一种追求长期价值增长的理念。广义上，可持续发展理念更偏宏观，ESG理念则更偏微观。狭义上，ESG又是一种工具或者方法。ESG战略将重塑财险业的经营模式，但是ESG战略是一种重要补充而非替代或者冲突，它为财险业发展注入新动能。值得一提的是，与企业实施ESG战略相似，数字化转型也已经是险企关乎生存和发展的必修课，ESG战略可以与数字化发展战略全面融合，共同助力企业可持续发展。未来，ESG信息披露的重要性将与企业的财务信息披露趋同，ESG信息披露的优劣将直接影响市场对企业的评价。财产险公司应该以满足监管要求为起点循序渐进地开展绿色金融工作，实事求是地从治理结构、制定战略、风险管理、日常经营、科技建设五大方面推动ESG战略的落地。
（二）建议
1.加强ESG理论教育，提高行业思想认识
保险行业集风险管理者、风险承受者与主要投资者于一身，在社会主义市场经济环境下，有着特殊的引导作用，其践行ESG理念的最佳方式是通过自身的导向作用，促进资金流向ESG表现优秀的领域，促进承担较多社会责任的企业不断发展，促进拥有完善公司治理的企业不断发展，最终促进经济社会发展全面绿色转型。财产险企业应充分认识到ESG理论学习的重要性，夯实理论基础，提高思想认识，把思想和行动统一到国家部署中，落实到各项具体工作中。
2.在复杂性和专业性中找到平衡，明确工作重点
由于各企业所关注侧重点不同，ESG议题存在较大差异。企业需要在繁多的ESG议题中，结合国家战略、行业特点以及实际经营情况，确定关键议题，明确工作重点，以服务国家发展、提升企业价值为导向。对于财产险企业而言，工作重心应该围绕“E”,保险业务聚焦社会发展的低碳绿色转型；紧跟“S”,不断在乡村振兴、“一带一路”、社会治理等领域贡献保险力量；夯实“G”，持续建立并完善权责清晰、分工明确、各司其职的治理结构，为企业长远健康发展提供必要的保障。
3.加快推进ESG报告编制标准建设
ESG信息披露是以报告的形式全面展现企业在可持续发展方面的战略、行动、业绩和未来目标。统一的ESG信息披露标准无论是对于企业开展ESG工作还是对于利益相关方评估企业ESG表现都具有重要意义。建议监管部门加快推进ESG报告编制标准建设，构建保险业编制ESG报告的技术准则，满足企业编写和发布ESG报告的需求，规范企业ESG报告的编制流程和内容安排，提高企业ESG报告的编写质量和效率，增进企业对ESG报告的统一认识和理解，进而推动企业绿色转型，实现高质量发展。